Investovanie – aké riziká prináša a čo s nimi?

Date
27.02.2023
Read time

4 min.

Author

Redakcia Invest in Slovakia

Investovanie vždy zahŕňa určitú mieru rizika. Bez ohľadu na to, či ste skúsený investor alebo začiatočník, je dôležité pochopiť, aké druhy rizík sú s investovaním spojené a ako ich efektívne riadiť. V tomto článku sa budeme venovať niektorým bežným investičným rizikám a preskúmame stratégie na ich zvládnutie.

Pochopením typov rizík, ktoré sú s ním spojené, a zavedením stratégií na ich riadenie môžete znížiť vplyv týchto rizík na vaše portfólio. Existuje niekoľko účinných spôsobov riadenia investičného rizika, ktoré si ukážeme nižšie v článku. Pri zostavovaní portfólia je dôležité zohľadniť aj ďalšie faktory, ako sú inflácia, úrokové sadzby, úverové riziko a likvidita.

Najčastejšie riziká pri investovaní

Kapitálové riziko

Keď sa povie investičné riziko, väčšine ľudí napadne ako prvé práve kapitálové riziko, čiže jednoducho povedané, riziko straty peňazí. Je to riziko, pri ktorom vaša investícia stratí hodnotu natoľko, že kapitál v nej uložený už nemá žiadnu hodnotu. Jeho hodnota sa spravidla navyše nedá už ani prinavrátiť. Trvalé straty prirodzene odmieta väčšina investorov a kapitálové riziko podstupujú iba tí, ktorým je na druhej strane ponúknutý dostatočne zaujímavý ziskový potenciál.

Riziko volatility

Volatilita je výraz označujúci prirodzené vzostupy a pády cien danej investície. Čím sú tieto pohyby výraznejšie, tým majú vaše investície vyššie riziko volatility. Ak sa chcete vyhnúť riziku volatility, namiesto nákupu individuálnych akcií spoločností stavte na nákup veľkých indexových alebo ETF fondov, ktorých volatilita býva spravidla nižšia. Obzvlášť nízku volatilitu majú ale napríklad aj investície v podobe nehnuteľností. Vývoj cien na realitnom trhu je totiž skôr pomalý a lineárny.

Trhové riziko

Trhové riziko je riziko straty v dôsledku zmien na trhu alebo v ekonomike. Tento typ rizika nie je možné úplne eliminovať, ale je možné ho riadiť prostredníctvom diverzifikácie. Diverzifikácia znamená rozloženie vašich investícií medzi rôzne typy aktív, ako sú akcie, dlhopisy a nehnuteľnosti. Diverzifikáciou znižujete svoju expozíciu voči jednej triede aktív a obmedzujete vplyv výkyvov trhu na svoje portfólio.

Riziko inflácie

Inflačné riziko je riziko, že kúpna sila vašich investícií sa zníži v dôsledku inflácie. Tento typ rizika možno riadiť investovaním do aktív, ktorých hodnota sa pravdepodobne bude zhodnocovať tempom prevyšujúcim infláciu. Z historického hľadiska sú jedným z najlepších zabezpečení proti inflácii akcie, ale účinné môžu byť aj nehnuteľnosti a komodity, ako napríklad zlato.

Úrokové riziko

Úrokové riziko je riziko, že zmeny úrokových sadzieb ovplyvnia hodnotu vašich investícií. Napríklad, keď úrokové sadzby rastú, hodnota dlhopisov má tendenciu klesať. Jedným zo spôsobov riadenia tohto rizika je investovať do diverzifikovaného portfólia dlhopisov s rôznou splatnosťou. Krátkodobé dlhopisy sú menej citlivé na zmeny úrokových sadzieb ako dlhodobé dlhopisy, takže zaradenie kombinácie oboch do vášho portfólia môže pomôcť zmierniť úrokové riziko.

Úverové riziko

Kreditné riziko je riziko zlyhania dlžníka alebo emitenta dlhových cenných papierov. Tento typ rizika možno riadiť investovaním do vysokokvalitných dlhopisov alebo investovaním do dlhopisových fondov, ktoré spravujú profesionálni portfólio manažéri. Títo správcovia majú odborné znalosti na analýzu úverového rizika a výber dlhopisov s nízkym rizikom zlyhania.

Riziko likvidity

Riziko likvidity je riziko, že investíciu nebudete môcť predať, keď budete chcieť, alebo za cenu, ktorú chcete. Tento typ rizika je častejší pri menej likvidných investíciách, ako sú napríklad nehnuteľnosti alebo súkromné akcie. Jedným zo spôsobov riadenia tohto rizika je udržiavať diverzifikované portfólio, ktoré zahŕňa likvidné aktíva, ako sú akcie, dlhopisy a podielové fondy.

Ako s nimi pracovať?

Komplexným prístupom k investovaniu a pravidelným prehodnocovaním svojho portfólia môžete dosiahnuť svoje finančné ciele a zároveň minimalizovať riziko. Väčšej časti základných nástrah sa investor dokáže vyhnúť rozvážnym prístupom k výberu svojich investícií. Ak si neviete rady, nie je hanba obrátiť sa na skúseného odborníka. Pri jeho výbere si ale dajte naozaj záležať! Okrem toho je kľúčové uvedomiť si, že ani jedna investícia nás neochráni pred všetkými typmi rizika naraz. Preto je jedným z najúčinnejších bezpečnostných opatrení diverzifikácia.

Investor má na pamäti, že výnosy z investícií sú spojené s určitým rizikom a nie je možné ho úplne eliminovať. Je však možné ho minimalizovať a to práve cez diverzifikáciu portfólia – rozložením prostriedkov do viacerých nástrojov sa pripraví na možnosť, že jedno z nich zlyhá. Ďalšie však jeho stratu vyrovnajú a prinesú majiteľovi očakávaný zisk.

Ako nám pomáha diverzifikácia?

Diverzifikácia portfólia by mala byť rovnako dôležitá pre skúsených aj nováčikov investorov. Ani nováčikovia by sa nemali báť investovať do akcií, či iných rizikovejších aktív, ale mali by si byť vedomí rizík, ktoré s tým sú spojené. Skúsení investori by sa zasa nemali nechať ovplyvniť emocionálnymi rozhodnutiami, ale mali by sa riadiť svojou investičnou stratégiou a riskovať len v súlade s ňou.

V konečnom dôsledku je dôležité mať správnu rovnováhu medzi rizikom a výnosom a byť pripravený na to, že výsledky investícií sa môžu líšiť od očakávaných. Investovanie by malo byť dlhodobým procesom a investor by mal byť pripravený na rôzne zmeny na trhu.

V každom prípade je diverzifikácia portfólia a správne riadenie rizika kľúčovým faktorom pre dosiahnutie finančných cieľov a minimalizovanie rizika spojeného s investovaním. Je preto dôležité venovať tejto téme dostatok času a vytvoriť si svoju vlastnú investičnú stratégiu.

O autorovi
Redakcia Invest in Slovakia
Crowdfundingová platforma Invest in Slovakia sprostredkúva investície do slovenských realitných projektov investorom z celej Európy. Zameriava sa na inovatívne riešenia s prínosom pre okolie. Dlhodobou snahou tímu špecialistov je rozvoj finančnej gramotnosti. Klientom umožňuje prístup k dôkladne prevereným aktívam s rozličnými stratégiami zhodnotenia.

Najnovšie články

Výhodné investovanie do realít netradičným spôsobom

Registrovať sa
Ochrana osobných údajov   |   Podmienky používania portálu   |   +421 910 548 844   |  [email protected]  | Invest in Slovakia prevádzkuje spoločnosť Ci investment, s.r.o, Levočská 10, 058 01 Poprad, Slovensko.
Ak sa chcete dozvedieť viac o tom, od ktorého subjektu Invest in Slovakia dostávate služby, alebo ak máte ďalšie otázky, obráťte sa na nás prostredníctvom chatu v aplikácii Invest in Slovakia, alebo emailom na [email protected]. Platforma investinslovakia.eu neposkytuje investičné poradenstvo a individuálni investori by sa mali rozhodovať sami alebo hľadať nezávislé odborné poradenstvo, ak si nie sú istí vhodnosťou akejkoľvek investície pre ich individuálne potreby. Hodnota investícií môže stúpať, ale aj klesať v závislosti od vývoja trhu a nepredvídaných okolností. Majte na pamäti, že pri investovaní do pôžičiek podlieha Váš kapitál rizikám a nevzťahuje sa na neho žiaden ochranný mechanizmus. Viac informácií sa dozviete v sekcii FAQ (najčastejšie otázky o ich odpovede).
NBS. Na základe Nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) 2020/1503 zo dňa 7.10.2020 o európskych poskytovateľoch služieb hromadného financovania pre podnikanie a o zmene nariadenia (EÚ) 2017/1129 a smernice (EÚ) 2019/1937 (ďalej len „Nariadenie o európskych poskytovateľoch služieb hromadného financovania pre podnikanie“) sa crowdfunding stane legislatívne regulovanou činnosťou. Z povahy predmetného nariadenia sa predpokladá, že orgánom povoľujúcim činnosť poskytovateľov služieb hromadného financovania a vykonávania dohľadu nad nimi bude v rámci Slovenskej republiky Ministerstvo financií Slovenskej republiky alebo Národná banka Slovenska. Ako poskytovateľ služieb hromadného financovania vítame túto snahu Európskeho parlamentu a sme pripravení aktívne sa podieľať na implementácii Nariadenia s cieľom sprehľadniť a nastaviť jednotné pravidlá crowdfundingu v rámci Slovenska ako aj celej Európskej únie.
Copyright © 2024, Ci investment, s.r.o.
crossmenu